home *** CD-ROM | disk | FTP | other *** search
/ Cream of the Crop 1 / Cream of the Crop 1.iso / BUSINESS / SBA62.ARJ / FSBA.EXE / F108.SBE < prev    next >
Text File  |  1992-04-30  |  5KB  |  88 lines

  1. @083 CHAP 5
  2.             ┌──────────────────────────────────────────────┐
  3.             │  PLANT CLOSINGS, LAYOFFS:  REQUIRED NOTICES  │
  4.             │  BY EMPLOYERS TO EMPLOYEES UNDER "WARN" ACT  │
  5.             └──────────────────────────────────────────────┘
  6.  
  7. If your business grows to the size where you have 100 or more full-
  8. time employees (or the equivalent, based on 40 hour work weeks) at a
  9. single location, you may be subject to the potentially onerous pro-
  10. visions of the "Plant Closing" bill that was enacted by Congress in
  11. 1988 and went into effect on February 4, 1989.  This law, called the
  12. "WARN" Act (Worker Adjustment and Restraining Notification Act), would
  13. affect you if you laid off 50 or more employees, or one-third of the
  14. work force, in a 30-day period.  It applies to virtually any plant
  15. closing or major layoff for any reason, with a few obvious exceptions
  16. (such as for an earthquake or flood, or a labor dispute such as a
  17. strike or lockout, for which no notice need be given).
  18.  
  19. A "layoff" under this Act includes any of the following:
  20.  
  21.     . A permanent termination of employment;
  22.  
  23.     . A layoff of an employee for more than six months; or
  24.  
  25.     . A loss of half the employees' working hours for six consecutive
  26.       months;
  27.  
  28. In case of any major layoff or shutdown, the law requires you to give
  29. at least 60 days advance notice.  If you give less than that, you are
  30. required to pay the laid-off workers for 60 days minus the actual
  31. number of days' notice you gave.  The law requires you to notify the
  32. labor union that represents the employees, or, if none, the individual
  33. employees by mailing the notice to their last known address or includ-
  34. ing it in their pay envelope.  You must also notify the local city or
  35. county government and state labor agency of the planned shutdown or
  36. cutback.
  37.  
  38. @CODE: CA
  39. You would be required to notify the Employment Development Department,
  40. in the case of a shutdown or layoff in California.
  41.  
  42. @CODE:OF
  43. The WARN Act doesn't generally PROHIBIT a company from making layoffs
  44. or shutting down a money-losing plant, but it makes it more costly for
  45. the employer to do so, and also gives local unions and politicians time
  46. to find some way to attempt to coerce a company into maintaining an
  47. antiquated facility that is no longer economically viable.  Count on
  48. being on the local 6:00 news if you try to shut down your business or
  49. part of it, if you have become a major local employer.
  50.  
  51. The WARN law does impose stiff restrictions on a firm's ability to
  52. sell off, reorganize, merge or consolidate operations, if such a
  53. decision would adversely affect the jobs of 50 or more employees.  In
  54. other words, if your Japanese competition renders your plant obsoles-
  55. cent, you may not be allowed to sell it off to a competitor if doing
  56. so would cost 50 or more employees their jobs.  If not, it appears
  57. that your only option would be to simply board up the plant and go
  58. broke.  Despite the claim by its sponsors that WARN would somehow make
  59. American business more competitive against foreign competition, it
  60. seems that it has made it much more costly to take a risk on building a
  61. plant in the U.S., since if it fails you may have to go down the tubes
  62. with it, rather than re-structuring or selling it off.
  63.  
  64. The unintended consequence of this supposed "job-saving" legislation
  65. (which, coincidentally, was timed to invite Reagan's veto just before
  66. the 1988 elections), will be to make any employer think long and hard
  67. about hiring employees, and to start trying to find a way to automate
  68. every phase of its business.  In effect, the government has taken the
  69. first major step towards West German-style social legislation,
  70. requiring that companies who hire employees must hire them for life,
  71. regardless of whether the business remains viable.  In short, like
  72. West German employers have learned to do for years, you must become
  73. very careful about hiring employees if your business is subject to
  74. the WARN provisions, since you may be hiring them for life.  In
  75. Germany, the result has been virtually zero growth in the number of
  76. jobs in the last decade or more, despite a very prosperous economy.
  77. And they said it could never happen here....
  78.  
  79. This new law should create a great deal of employment for lawyers,
  80. however, if that is any consolation.  There has already been a great
  81. deal of litigation over what does and does not constitute a mass layoff
  82. or shutdown under WARN.  It's an ill wind that blows no one some
  83. good....
  84.  
  85. @CODE: ME HI
  86. Note that a plant closing law similar to the federal law has been
  87. enacted also by @STATE.
  88.